- De hype rond artificial intelligence (AI) is nog springlevend en houdt ook beleggers in de ban.
- Onder professionele handelaren bestaan al jaren hedgefondsen die gebruikmaken van slimme algoritmes en data-analyses.
- Business Insider inventariseerde hoe enkele grote namen onder de kwantitatieve hedgefondsen presteerden in het eerste kwartaal van 2024.
- Lees ook: Maken beursbedrijven de hooggespannen verwachtingen waar en gaat zilver goud achterna?
Hoe draaien de grote kwantitatieve hedgefondsen in de eerste maanden van 2024, op een moment dat de AI-hype nog altijd springlevend is?
Bij de grote hedgefondsbeheerders gaat het Valence-fonds van D.E. Shaw aan kop in 2024, blijkt uit een rondgang van Business Insider.
De vermogensbeheerder die 60 miljard dollar onder zijn hoede heeft, wist in het eerste kwartaal met het kwantitatieve arbitragefonds een rendement van 9 procent te boeken, vertellen goed geïnformeerde bronnen aan Business Insider.
Het Valence-fonds is wat kleiner vergeleken met het Composite-fonds, dat ook met niet-kwantitatieve strategieën werkt. D.E. Shaw wil niet aangeven wat het belegde vermogen is van het Valence-fonds, maar in 2020 werd gemeld dat het fonds 6 miljard dollar beheerde.
Hedgefondsen presteren in eerste kwartaal van 2024 minder goed dan S&P 500-index
Het rendement van het Valence-fonds lag beduidend hoger dan het gemiddelde rendement van 5 procent dat hedgefondsen boekten in het eerste kwartaal van dit jaar, volgens Hedge Fund Research. Hiermee presteerden hedgefondsen in doorsnee wel zwakker vergeleken met het rendement van 10 procent van de brede, Amerikaanse S&P 500-index in het eerste kwartaal van 2024.
Het Spectrum-fonds van vermogensbeheerder Two Sigma heeft in de eerste drie maanden van dit jaar een rendement van 3,5 procent geboekt, aldus goed geïnformeerde bronnen. Dat is dus relatief laag. Afgelopen jaar haalde het Spectrum-fonds jaar een rendement van 8,6 procent, meldde Business Insider eerder.
Bij Renaissance Technologies steeg het belangrijkste fonds dat toegankelijk is voor externe beleggers 4,8 procent in het eerste kwartaal, aldus een persoon die bekend is met het hedgefondsbedrijf. Het Renaissance Institutional Equities Fund bleef hiermee iets achter bij de gemiddelde prestatie van hedgefondsen.
De in Parijs gevestigde kwantitatieve vermogensbeheerder Capital Fund Management wist in het eerste kwartaal met twee fondsen iets beter dan gemiddeld te presteren. Het Stratus-fonds boekte een rendement van 5,9 procent en het Discusfonds een plus van 6,7 procent, aldus een goed geïnformeerde bron. De twee hedgefondsen hebben respectievelijk 11,3 miljard dollar en 4,9 miljard dollar een belegd vermogen.
Vertegenwoordigers van de hedgefondsen weigerden commentaar te geven.
Vooral trendvolgende hedgefondsen die konden profiteren van een sterke aandelenmarkt, hebben goed gepresteerd in de eerste drie maanden van dit jaar. Zo steeg het ISTrends-fonds van CFM in het eerste kwartaal met meer dan 16 procent.
Koploper bij de grote zogenoemde multi-strategy fondsbeheerders in het eerste kwartaal is Schonfeld met een beheerd vermogen van 10 miljard dollar. In het eerste kwartaal steeg het belangrijkste fonds, Partners, met 6,2 procent, aldus een goed geïnformeerde bron tegen Business Insider.